Loading...
X

Почему не стоит инвестировать в акции


Буквально год-два назад был тренд «инвестировать в криптовалюты». Пример высказываний того времени: «разделите ваши инвестиции и купите на них 10/20/30 альткоинов — невозможно, чтобы они все упали [в цене], а те, что вырастут, полностью компенсируют и дадут иксы к инвестиции». Как показало время, не было хороших криптовалют, не было хороших «точек входа» – все покупатели любых криптовалют — это просто буратины (извините меня, лохи), которые напокупали себе разноцветных фантиков. Причём цифровых фантиков — их даже нельзя потрогать.

У меня хватила ума ни копейки не потратить на криптовалюты, хотя у меня есть часть Биткоина — осталось от донатов на сайты. Большую часть имеющейся у меня части Биткоина я обменял на рубли осенью 2017: курс был уже достаточно высоким, но транзакции ещё не были безумно дорогими — чуйка!

Я понимал, что это всё высокотехнологичный лохотрон, но я не ожидал, что всё грохнется с такой скоростью, это видно из моей статьи про Майнинг или веб-сайты — там я всерьёз раздумываю, а не влошиться ли в майнинг? Хотя также делаю упор, что заработок на майнинге это херня — главные деньги в рекламе лохам (тьфу ты, инвесторам) сопутствующих услуг.

Да-да, я молодец, но к чему я это, если вообще-то тема про акции, причём здесь вообще криптовалюты? Просто рынок криптовалюты показал как именно работают подобные спекулятивные рынки, причём показал настолько быстро, что понятно должно стать уже всем. Рынок акций — это такой же лохотрон, как и криптовалюты, но только вялотекущий, растянутый на десятилетия.

Купить акции чтобы быть обеспеченным на пенсии

Мне реально тревожно, когда я читаю в блогах посты вроде того как «вкладываюсь в акции чтобы обеспечить себе старость». ЧЁ?! Вы реально не понимаете как это работает?! Хорошо… очень кратко и очень на пальцах: за последние годы напечатано просто немеренное количество денег, в том числе долларов. «Выросли» экономики многих стран мира. Ну просто невозможно не вырасти, когда в экономику вливают и вливают деньги. По этой причине если очистить инфляционный рост, рост за счёт повышения стоимости активов вызванный безмерным вливанием денег, цифры роста нужно оценивать так: небольшой рост = отсутствию роста или даже падение; большой рост на бумаге = более скромному росту в действительности.

И второе, главное следствие этого безмерного вливания денег стало то, что стали накапливаться сбережения, свободные деньги. Эти деньги появились и у бизнесов, и у населения. Это «горячие» деньги, которые, как написано в «умных» книжках, должны обязательно работать, их нужно ИНВЕСТИРОВАТЬ!

Вот наконец-то мы и дошли до акций. Этих «горячих», напечатанных денег действительно скопилось немало. Именно этими деньгами был раздут пузырь криптовалют. Криптовалюты оказались весьма скоропостижными (хотя я не думаю, что их время совсем ушло — некоторые слоупоки становятся влошенцами только сейчас).

Какие акции вырастут в 2019

Приходя на рынок акций, «инвестор» из Усть-Зажопинска думает, «какие из них покажут рост?», «какие из них переоценены?», «какие из них недооценены?». Правда в том, что переоценены абсолютно все бумаги. Некоторые бумаги не стоят просто ничего. Некоторые стоят процентов десять от той стоимости, за которую торгуются. Если вы видите падение перспективной акции, допустим, на 5 процентов и думаете — самое время входить в этот актив, поскольку он недооценён, то вы ошибаетесь, даже если какая-то бумага упадёт в половину, она всё равно будет переоценена ещё во много-много раз.

За акциями стоят реальные бизнесы, которые привязаны к акции, в акциях есть огромные деньги, поскольку акции официально не являются лохотроном, в акциях есть стабильность растянутая на десятилетия, в акциях есть рост. Это всё так. Да, покупая акции, вы покупаете фантики которые не просто кусок туалетной бумаги. Да, в акциях так много денег, что рынок достаточно стабилен. Да, «горячих» денег домашних инвесторов не становится меньше и пока они есть, будет рост.


Но в долгосрочной перспективе, а уж тем более к годам вашей старости, практически все из покупаемых вами сегодня акций сократят свою стоимость во много раз. Вы не сможете обеспечить свою старость, вкладываясь сейчас в акции. В своей глобальной перспективе судьба всех акций повторит судьбу всех криптовалют. Дело в том, что на этом рынке просто нет других денег, кроме как вливаемых прямо сейчас, в данную секунду. То есть стоимость акции в $100 означает, что должен найтись кто-то, кто купит её прямо сейчас за эти деньги. Если такого человека нет, то эта «стоимость» на бумаге не имеет никакого смысла. Рассчитываемая капитализация = стоимость одной акции * количество акций, мгновенно сократится вдвое, если вчера эту акцию покупали за $100, а сегодня уже плохо берут даже за $50. Причём, количество вливаемых денег ограничено, а «дырок» в этом решете немеряно: за каждые сделки купли-продажи, за каждое движение и вывод денег берут комиссии. То есть если лохи инвестировали 100 миллиардов условных единиц, то обратно эти же самые инвесторы смогут вывести где-то около 90-95 миллиардов условных единиц — остальное ушло чисто на «операционные» расходы. Не забывайте, что кто-то уже успел иксануть — закупился какими-нибудь акциями когда они были дешёвыми и уже успел скинуть их после значительного роста сегодняшним «инвесторам», которые с упоением наблюдают, как их актив «растёт на протяжении многих лет».

Появятся новые компании и новые акции, которые перетянут на себя часть средств, которые также будут стремительно расти. Какие-то акции будут постоянно падать, какие-то падать стремительно.

Помните?

«разделите ваши инвестиции и купите на них 10/20/30 альткоинов — невозможно, чтобы они все упали [в цене], а те, что вырастут, полностью компенсируют и дадут иксы к инвестиции».

Замените здесь слово «альткоины» на «акции» – узнаете многих сегодняшних «гуру» по этим самым акциям. И судьба у них будет ровно такая же — только растянутая во времени. Диверсифицируйте свой портфель покупая разные сорта говна — по мне, так это так себе совет.

Экономические кризисы

«Рестарты» (говоря понятным буратинам языком) как раз и происходят в период экономических кризисов. «Всем кому должен — прощаю». Что хотите, то и делайте со своими подешевевшими в 10 раз или просто в ноль бумажками.

АМ/КГ: Тема инвестиций не раскрыта!

Если не акции, тогда куда вкладываться?!

Из-за «умных» «финансовых» книжек, теперь каждый школьник и домохозяйка думают, что они могут кому-то дать денег, и за эти деньги кто-то будет за них работать. Да ни хера подобного! Никто за ваши деньги не будет работать, никто вам не будет платить по 5-10-20% в месяц. Напечатанных денег море! У людей, корпораций, которые способны создавать крупные проекты в реальном секторе экономики, предостаточно своих накоплений. У них такая же проблема, как и у «инвестора» из «Усть-Зажопинска, — как эффективно использовать большие накопления денег. У них есть деньги или есть откуда их взять с гораздо меньшей стоимостью обслуживания долга.

Ваши деньги нужны только лоховодам (мошенникам), а также вашим деньгам рады на «рынках акций», «рынках криптовалют»: те, кто организовывает это, никогда не останутся в минусе — ваши проценты за покупку-продажу, за вывод денег им очень нужны.

Что именно делать с деньгами? Понятья не имею. Лично я свои деньги просто храню в банке (финансовой организации, а не стеклянной). Да, там крошечные проценты и их съедает инфляция. Да, и банки «лопаются». Но ничего лучше я как-то не придумал. Любой актив на любом спекулятивном рынке переоценён по своему определению. То есть да, спекулятивный актив может вырасти, но он точно также может и упасть. Чем это отличается от покупки лотерейных билетов или игры в казино? А тратить свои кровно заработанные деньги на «игры» в «русскую рулетку» я не собираюсь.

Знаете китайскую мудрость: «если долго сидеть на берегу реки, то можно увидеть, как проплывает труп врага». То есть если просто ничего не делать, можно увидеть, как влошенцы теряют 20-30-50-100% своих влошений. Следовательно, по сравнению с таким горе «инвестором», вы становитесь богаче! Вот, например: я НЕ покупал Биткоин, по сравнению с теми, кто его покупал, я «сделал иксы».

Для защитников акций

Я по своему опыту знаю, как для тех, кто купил Биткоины и прочий shit трудно психологически принять, что они деревянные буратины. И я не сомневаюсь, что тут тоже найдутся адепты акций. Отвечу им сразу всем: просто идите на… В смысле идите на биржу и купите себе ещё акций! Вы станете богатым, а я нет — таким нехитрым способом время всё поставит на свои места и рассудит нас. А писать всякий shit у меня в комментариях не надо.


5 observations on “Почему не стоит инвестировать в акции
  1. 123

    Согласен, некоторым все же везет с акциями временами, но на большой дистанции это что-то около ноля.

     
    Reply
  2. Александр

    Все ждут большого кризиса, так что сейчас тдудно угадать куда лучше инвестровать деньги. Разве, что только в себя. 

     
    Reply
  3. Курский бомж

    Ты рассматриваешь акции с точки зрения спекулянта, как будто это криптовалюты, поэтому половина твоих рассуждений не верна. Я например покупаю только дивидендные акции. Компания это бизнес, она зарабатывает деньги и частью этих денег делится с акционерами. Заработала например 100 рублей, из них 50 рублей вкладывает в развитие бизнеса и 50 рублей отдает акционерам. В итоге и бизнес развивается и акционеры получают доход. Это фундаментальные вещи. И если например акция стоит 100 рублей, а дивиденды по ней 7 рублей в год, то эта акция никак не упадет даже в 2 раза, потому что дивидендная доходность сразу же станет 14% годовых что нереально много и люди просто начнут тоннами скупать такие акции, из-за чего цена опять вырастет.

    И с чего ты решил что к пенсии акции упадут? Возьмем условный Газпром, он каждый год строит новые газопроводы, увеличивает добычу в разных месторождениях, зарабатывает каждый год все больше денег, растут дивиденды, растет цена акций. С чего ей падать? Если бизнес развивается и вкладывает кучу денег в свое развитие.

    А по поводу финансовых кризисов. Вот был кризис 2008 года, рынок акций РФ упал в 5 раз. Если человек держал стандартный портфель 75% в акциях и 25% в деньгах (облигации/депозиты), то после падения (а рынок лежал на самом дне аж месяца 4) на эти 25% денег закупился подешевевшими акциями, через 2 года акции отросли обратно и человек увеличил свой портфель в 2 раза за 2 года! Так что кризисы это не всегда плохо, если есть мозги.

     
    Reply
    1. MiAl MiAl

      Не совсем понял про дивиденды: а если дохода за отчётный период нету, ведь по идее дивиденды не должны выплачиваться? Может ли тогда цена такой акции упасть? Просто похожие «мифы» ходили про криптовалюту, например, что «цена не может упасть ниже окупаемости для майнеров». Хотя это чистой воды бред (всем плевать на майнеров) — но очень многие в это верили и говорили на полном серьёзе.

      Вы сами говорите, что в период кризиса рынок акций упал в 5 раз. Думаю, в это время уже был Газпром и его акции тоже упали примерно в 5 раз. Означает ли это, что в 5 раз сократилось количество газопроводов, в 5 раз сократилось количество потребителей, в 5 раз уменьшилась цена газа и прочее? Нет. Цена акции состоит из двух составляющих: цена реальных активов компании и спекулятивная составляющая. Упасть в 5 раз это означает потерять 80% стоимости. Получается, как минимум 80% стоимости акции — это спекулятивная составляющая. По этой причине я и говорю, что у этих бумаг есть реальная стоимость — она гуляет в диапазоне от примерно нуля до примерно 10%, а всё остальное — это спекулятивный пузырь.

      Может ли Газпром упасть до нуля? Нет. Но какая мне радость, что он со 100 упал до 10 (а не до нуля) если я-то покупал за 100?! То есть я потерял не 100%, а 90%. Большое утешение?

      Про то, что в принципе можно заработать, я не спорю. Но ведь говорят, что 90% всё такие теряют деньги. И опять, что значит заработать? Сколько людей бахлялись большими заработками в тех же криптовалютах. Но на пике — не продали, при первом падении — не продали (ждали дальнейшего роста) — при втором падении — не продали (ждали отскока) — при третьем падении — не продали (было жалкой), а при четвёртом падении уже сказали нет смысла продавать — осталось на семечки. То есть пока не вывел деньги и не зафиксировался в USD или в рублях, это ещё не «заработал».

      И даже если вывел с профитом, а потов в последующие годы профукал на этом же самом рынке (что весьма вероятно — практически судьба), то опять же, вряд ли это можно назвать «заработал».

       
      Reply
      1. Курский бомж

        Криптовалюты это пузырь, ничем не обеспеченный, и не приносящий дохода. А за тем же Газпромом стоят десятки тысяч рабочих мест, сотни единиц недвижимости и десятки месторождений с газом, котрого хватит еще лет на 100 минимум. Такой бизнес всегда будет приносить деньги, даже во время кризисов, газ будут покупать всегда. Ты просто покупаешь часть этого бизнеса и получаешь часть его дохода, риски конечно везде есть, но они просто несопоставимы с криптовалютами или IT пузырями.

         
        Reply

Leave an observation to Курский бомж Cancel observation

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

wp-puzzle.com logo

Scroll Up